Livraison express en Chine : vers une croissance de meilleure qualité

Un drone de JD Logistics effectue une mission de livraison à Kunshan, dans la province du Jiangsu (est de la Chine). (Photo/Yuan Xinyu)

Le secteur chinois de la livraison express entre dans une nouvelle phase de transformation et de modernisation. Au cours du premier semestre 2026, il a traité 100 milliards de colis, en hausse de 5 % sur un an, tandis que son chiffre d'affaires a dépassé 770 milliards de yuans (114,82 milliards de dollars), en progression de 7,3 %. Un autre fait notable : la croissance du chiffre d'affaires a dépassé celle du volume de colis pour la première fois sur une période de six mois, signe d'un réalignement structurel du marché.

Cette tendance se reflète clairement dans les récents rapports financiers des principales entreprises logistiques cotées en bourse. SF Express a fait état d'une hausse de 9,3 % sur un an de son bénéfice net de base (hors gains et pertes exceptionnels), tandis que YTO Express, Yunda Express et STO Express ont chacun enregistré une croissance supérieure à 70 % de leur bénéfice net attribuable aux actionnaires au cours de la même période.

Alors que la rentabilité dépasse systématiquement l'expansion des volumes, la stratégie traditionnelle du secteur consistant à sacrifier les marges au profit des parts de marché cède la place à un modèle plus durable. Cela marque un tournant décisif vers l'efficacité opérationnelle et une croissance plus tournée vers la valeur.

Mais comment cette transition se déroule-t-elle, et qu'est-ce qui alimentera la prochaine phase d'expansion ? Les principaux prestataires logistiques ont exposé leurs adaptations stratégiques en réponse à ces questions.

L'innovation technologique est au premier plan de cette évolution. En juin, JD Logistics (la filiale logistique du géant du commerce en ligne JD.com) a déployé le plus grand réseau rural de livraison par drones de Chine dans le comté de Zizhong, dans la province du Sichuan (sud-ouest de la Chine). Le système couvre désormais 131 villages administratifs, livrant des colis à des communautés montagnardes isolées en à peine sept minutes.

Au centre de traitement du courrier de Jianggao, à Guangzhou, dans la province du Guangdong (sud de la Chine), des travailleurs collaborent avec huit robots humanoïdes sur des lignes de tri automatisées. Ces machines saisissent, font pivoter et positionnent les colis sans interruption à un rythme de 800 unités par heure.

« Une part importante des bénéfices du secteur au premier semestre 2026 provient de la maturation des investissements dans les infrastructures numériques réalisés les années précédentes », a expliqué Yu Rao, ingénieur principal au Centre de développement et de recherche du Bureau national des postes. Il a noté que l'intelligence artificielle est de plus en plus intégrée à l'ensemble de la chaîne logistique, l'adoption généralisée des drones et des véhicules de livraison autonomes servant de catalyseur essentiel à l'optimisation des coûts et à l'efficacité opérationnelle.

Par exemple, YTO Express a mis en place une plateforme de routage pilotée par l'IA qui analyse les données historiques d'expédition et les coûts opérationnels en temps réel afin d'optimiser les itinéraires de livraison. Rien qu'au cours du premier semestre 2026, ce système a réduit les dépenses d'exploitation de l'entreprise d'environ 90 millions de yuans (environ 13 360 000 dollars).

ZTO Express a également recours à l'automatisation de son service client. Son système géré par l'IA peut désormais résoudre de manière autonome, du début jusqu'à la fin, environ 90 % des demandes après-vente des commerçants et 70 % des requêtes des destinataires. « Plus de 60 % des problèmes courants des clients sont aujourd'hui traités de bout en bout par notre plateforme de service intelligente, ce qui réduit considérablement les dépenses de main-d'œuvre », a déclaré Yang Wen, directeur de la technologie de ZTO Express.

L'automatisation des flottes se développe également rapidement. À la fin du mois de juin, Yunda Express disposait de plus de 1 500 véhicules de livraison autonomes dans son réseau, soit une augmentation de plus de 1 000 véhicules par rapport à l'année précédente. La standardisation d'opérations autonomes à grande échelle a réduit de 30 % les coûts de transport dans les centres de distribution locaux.

Dans l'ensemble du secteur postal et de la messagerie, le déploiement des technologies avancées s'accélère : le service client par IA, le tri automatisé, le contrôle de sécurité intelligent, la vidéosurveillance intelligente et l'optimisation dynamique des itinéraires. À l'échelle nationale, le secteur exploite désormais plus de 16 000 véhicules de livraison autonomes et plus de 400 drones consacrés à la logistique du dernier kilomètre.

« Tout au long du 15e plan quinquennal (2026-2030), nous accélérerons l'intégration des technologies de pointe dans l'ensemble du secteur logistique et cultiverons de nouveaux moteurs de croissance économique », a déclaré Xu Huarong, directeur général adjoint du département des politiques et de la réglementation du Bureau national des postes.

Les indicateurs de performance financière montrent en outre que le chiffre d'affaires moyen par colis a augmenté à tous les niveaux depuis le début de 2026.

« Les efforts réglementaires soutenus pour freiner l'acharnement en termes de concurrence tarifaire ont joué un rôle déterminant dans l'inversion de cette tendance », a ajouté Yu Rao. À la suite d'un symposium organisé en juillet 2025 par le Bureau national des postes, qui a imposé le respect des règles de concurrence loyale, les guerres des prix du secteur se sont progressivement estompées. Les tarifs moyens de livraison ont augmenté progressivement, permettant aux entreprises de rétablir des marges bénéficiaires saines.

Les analystes observent que la dépendance traditionnelle du secteur aux pics de volume générés par le commerce en ligne a atteint ses limites. Par conséquent, la diversification des sources de revenus au-delà de la vente au détail en ligne est devenue un impératif stratégique majeur pour les principaux acteurs du secteur.

Un véhicule de livraison autonome circule dans une rue à Yichang, dans la province du Hubei (centre de la Chine). (Photo/Zhang Guorong)

D'où viendra donc la prochaine vague de croissance ? Deux voies principales se distinguent :

— L'élargissement des scénarios de service

JD Logistics s'éloigne de plus en plus de la simple livraison de colis pour proposer des solutions de chaîne d'approvisionnement sur mesure. L'entreprise fournit désormais des stratégies personnalisées aux fabricants d'appareils électroménagers, ainsi que des services intégrés d'entreposage et de livraison du dernier kilomètre aux supermarchés et aux détaillants. Au cours du premier semestre 2026, sa division de chaîne d'approvisionnement intégrée a généré 59,4 milliards de yuans (environ 8,82 milliards de dollars) de chiffre d'affaires — en hausse de 18,5 % sur un an — ce qui en fait un moteur de croissance principal.

De même, SF Express a été pionnière dans des offres logistiques spécialisées, notamment le transport dédié au matériel de sports d'hiver et un service d'expédition de bagages porte-à-porte permettant aux touristes de voyager sans encombrement. En ciblant des demandes non satisfaites des consommateurs, l'entreprise a réussi à pénétrer des domaines tels que le tourisme culturel, les salons professionnels et la vente au détail spécialisée. Ces services différenciés à forte valeur ajoutée établissent ce que les dirigeants appellent une « seconde courbe de croissance ».

— L'expansion des marchés mondiaux et nationaux

À l'international, YTO Express élargit son empreinte transfrontalière en lançant 170 routes de fret aérien qui couvrent la majeure partie de l'Asie et s'étendent jusqu'en Europe de l'Est. JD Logistics développe également rapidement son réseau d'entreposage à l'étranger. Elle exploite désormais plus de 200 entrepôts à l'étranger et entrepôts de distribution directe dans 26 pays et régions, ce qui alimente une croissance rapide et soutenue de son activité internationale.

Sur le marché intérieur, les transporteurs ciblent les marchés de rang inférieur et plus éloignés, mal desservis. J&T Express pénètre les provinces reculées de l'ouest, notamment en modernisant son centre de distribution de Yinchuan, capitale de la région autonome Hui du Ningxia (nord-ouest de la Chine), pour en faire une plateforme logistique intelligente régionale afin de stimuler le volume de colis dans les zones moins développées. Yunda Express mise davantage sur le commerce rural, en créant des points de collecte au niveau des villages dans les principales zones de production agricole et en déployant des corridors de fret dédiés pour capter la demande croissante des populations locales.

Yu Rao a souligné qu'à mesure que la concurrence s'oriente vers la création de valeur, le progrès technologique, l'expérience client et la diversification des marchés définiront la prochaine génération de leaders du secteur.

« Après plus d'une décennie d'hypercroissance soutenue seulement par le volume de livraison, le secteur abandonne une expansion à tout prix au profit d'un modèle équilibré qui accorde une importance égale à la qualité de service et à l'efficacité opérationnelle », a conclu Yu Rao.

Des employés de Yunda Express trient des colis sur une ligne de tri express intelligente dans un entrepôt à Xinghua, dans la province du Jiangsu (est de la Chine). (Photo/Zhou Shegen)